专户理财配套制度包括

专户理财配套制度包括基本管理制度与业务流程；公平交易制度；异常交易监控与报告制度，对同一投资组合的同向与反向交易、不同投资组合的同向与反向交易进行监控；特定客户资产管理业务专职人员行为规范；岗位设置及职责；投资管理制度；内部风险控制制度；监察稽核制度；客户关系管理制度；记录及档案管理制度；危机处理制度。

基金专户理财，是指基金管理公司向特定客户募集资金或者接受特定客户财产委托担任资产管理人，由商业银行担任资产托管人，为资产委托人的利益，运用委托财产进行证券投资的一种活动。



“一对多”和专户理财、“一对一”有什么区别？

“一对一”是指特定客户为一个人的专户理财。

“一对多”是指特定客户为两个人以及两个人以上的专户理财。

专户理财是指基金公司向特定客户募集资金，或者接受特定客户的财产委托，由商业银行担任资产管理人，为资产委托人的利益，运作委托财产进行证券投资的活动。

一对多

基金专户理财又称基金管理公司独立账户资产管理业务，是基金管理公司向特定对象（主要是机构客户和高端个人客户）提供的个性化财产管理服务。其市场动机主要是，一些大企业或特定机构或中产阶层拥有大量闲置资金， 需要通过独立账户加以专门管理。而“一对多”专户理财通俗来说是指多个客户把钱汇总在一个账户交给基金公司专业团队打理。根据证监会公布的基金“一对多”合同内容与格式准则，单个“一对多”账户人数上限为200人，每个客户准入门槛不得低于100万，每年至多开放一次，开放期原则上不得超过5个工作日。“一对多”由公募基金公司中的专户团队管理，但准入要求与私募基金更接近。

基金“一对多”专户理财?

中国证监会昨日正式发布《关于基金管理公司开展特定多个客户资产管理业务有关问题的规定》(以下简称《规定》)，并决定于6月1日起正式实施。

经过两次征求意见后修改完善的《规定》明确，投资者参与单个资产管理计划的最低金额为100万元，单个资产管理计划的委托人人数不得超过200人且客户委托的初始资产合计不得低于5000万元。资产管理计划原则上每年至多开放一次计划份额的参与和退出。禁止公开销售资产管理计划。

对于投资门槛由征求意见稿的50万元提高到100万元，证监会相关负责人表示，这体现了“高标准、稳起步”的原则，希望在“一对一”业务已有经验的基础上规范、平稳地推出“一对多”业务。

这位负责人透露，目前已经完成备案的基金“一对一”专户理财大概有70多份，尽管规模比业界预想的小，但总体运行十分健康。

基金管理公司开展多元化资产管理业务过程中，如何有效防范利益输送和公平对待所管理的不同资产是监管层和参与各方关注的重点。

对此，这位负责人表示，基金公司除遵守《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》、《基金管理公司特定客户资产管理业务试点办法》等一系列规定以外，《规定》还要求基金公司建立健全内部控制、合规管理和异常交易日常监控等制度。

“这些规定和制度建设均为基金专户理财的有序开展提供了有力保障。”这位负责人指出，严格的后续监管也是防止利益输送的另一个重要手段。对于发现的利益输送行为，监管机构将严格执法，坚决予以打击。

业内人士表示，基金公司作为独立的专业理财机构，通过开展“一对多”专户理财业务，可以充分发挥其在产品创新、投研队伍及内控制度等方面的优势，既有利于完善基金资产管理业务的种类，推动公司多元化发展，又有利于逐步开辟和扩大机构理财市场，促进公募基金管理业务与专户理财业务相互协调发展，提升我国资产管理行业的综合实力，促进证券市场稳定发展。更为重要的是，基金“一对多”专户理财业务的开闸，将更有利于吸引长期资金进入资本市场，发挥机构投资者市场稳定器的作用。